Негизги айырма – Аннуитет менен Чөгүп жаткан Фонд
Аннуитет жана чөгүп кетүү фонду инвесторлор тарабынан колдонулган инвестициялык варианттардын эки түрү. Аннуитет – бул алдын ала төлөнүүчү олуттуу сумманын натыйжасында белгилүү бир убакытка төлөмдөрдү сунуш кылган инвестиция. Чөгүп жаткан фондго инвестиция салуу келечекте капиталдык чыгымдарды каржылоо үчүн белгилүү бир убакыттын ичинде акчанын суммасын бөлүп коюуга окшош. Аннуитет менен чөгүп жаткан фонддун ортосундагы негизги айырма, аннуитет каражаттар алынуучу эсеп болсо, чөгүп жаткан фонд - бул каражаттар салынган эсеп.
Аннуитет деген эмне?
Аннуитет – мезгил-мезгили менен акча каражаты алынуучу инвестиция. Аннуитетти инвестициялоо үчүн инвестордо бир убакта инвестициялоо үчүн чоң суммадагы акча болушу керек, ал жерден акча каражаты белгилүү бир убакыттын ичинде чыгарылат. Татаал пайыздар мындай алып салуулар боюнча төлөнүүгө тийиш, башкача айтканда, төлөнүүчү пайыздар төлөнүп жатканда негизги суммага (инвестицияланган баштапкы сумма) кошулуу менен улантылат. Бул, негизинен, пайыздык пайыздар. Мындан тышкары, рента ар кандай алуу суммасы ар кандай убакыттын узактыгына пайыздарды төлөйт. Пенсиялык фонддор жана ипотекалык насыялар көбүнчө инвестицияланган аннуитет болуп саналат.
Төмөндө сүрөттөлгөн аннуитеттин эки негизги түрү бар.
Белгиленген рента
Кепилденген киреше ренталардын бул түрү боюнча алынат, мында кирешеге пайыздык чендердин өзгөрүүсү жана рыноктун өзгөрүшү таасир этпейт; ошондуктан алар аннуитеттердин эң коопсуз түрү. Төмөндө туруктуу аннуитеттердин ар кандай түрлөрү берилген.
Тез арада рента
Инвестор төлөмдөрдү алгачкы инвестиция салгандан кийин эле алат.
Кийинкиге калтырылган рента
Бул төлөмдөрдү жүргүзүүгө чейин алдын ала аныкталган убакыт аралыгы үчүн акчаны топтойт.
Көп жылдык гарантиялык ренталар (MYGAS)
Бул белгилүү бир мезгил үчүн жыл сайын белгиленген пайыздык ченди төлөйт.
Өзгөрмө рента
Кирешенин көлөмү аннуитеттердин бул түрүндө өзгөрүп турат, анткени алар инвесторлорго үлүштүк же облигациялардын субэсептерине инвестициялоо аркылуу кирешенин жогорку чендерин түзүүгө мүмкүнчүлүк берет. Киреше субэсептин баалуулуктарынын аткарылышына жараша өзгөрөт. Бул жогорку кирешелерден пайда алууну каалаган инвесторлор үчүн идеалдуу, бирок ошол эле учурда алар мүмкүн болуучу тобокелдиктерге туруштук берүүгө даяр болушу керек. Кооптуу тобокелдиктен улам өзгөрүлмө аннуитеттердин акысы жогору болот.
Туруктуу жана өзгөрүлмө ренталардын ортосундагы айырма
Чөгүп бара жаткан фонд деген эмне?
Бул мезгил-мезгили менен депозиттерди салуу аркылуу сакталган инвестиция. Аннуитет сыяктуу эле, чөгүп жаткан каражаттар да татаал негизде пайыздарды эсептешет. Бирок, аннуитеттен айырмаланып, пайыздар чөгүп жаткан фондго алынат.
Мис. Январдын 1st күнү айына 10% чен менен 1 000 долларлык депозит салынса, депозит жыл бою айына 100 доллар өлчөмүндө пайыз алат. Бирок, ошол эле чен боюнча февралдын 1st күнү салынган депозит үчүн пайыздар 1 000 долларга эмес, 1 100 долларга (январь айында алынган пайыздарды кошкондо) эсептелет.. Февраль үчүн пайыздар 11 айга эсептелинет, эгерде бул бир жылдык чөгүп жаткан фонд.
Инвестор үчүн фонддун мөөнөтү аяктаганда жалпы суммасы канча болоорун билүү маанилүү; бул төмөнкү формула аркылуу алынышы мүмкүн.
FV=PV (1+r) n
Бул жерде, FV=Фонддун келечектеги наркы (төлөө мөөнөтүндө)
PV=Учурдагы нарк (бүгүн салуу керек болгон сумма)
r=Киреше нормасы
n=Убакыт мезгилинин саны
Жогорудагы мисалдан улантуу, Мис. FV=$1 000 (1+0,1)12
=$3, 138 (эң жакын бүтүн санга тегеректелген)
Бул эгерде 1 000 долларлык чөгүп жаткан фонд депозити январдын 1st күнү жасалса, жылдын аягына чейин ал $3 138ге чейин өсөт дегенди билдирет.
1-сүрөт: Комплекстүү кызыгуу убакыттын өтүшү менен өсөт
Аннуитет менен баткан фонддун ортосунда кандай айырма бар?
Аннуитет менен Чөгүп жаткан Фонд |
|
| Аннуитет – бул каражат мезгил-мезгили менен алынып турган эсеп. | Каражаттар үзгүлтүксүз аралыкта чөгүп жаткан фондго салынат. |
| Колдонуучулар | |
| Жалпысынан пенсияга чыгууну каалаган адамдар аннуитетке акча салышат. | Чөгүп кетүү фондунун инвестициялары жеке адамдар жана компаниялар тарабынан ишке ашырылат. |
| Баштапкы инвестиция | |
| Бул олуттуу баштапкы инвестицияны талап кылат. | Бул олуттуу баштапкы инвестицияны талап кылбайт |
Кыскача маалымат – Аннуитет менен Чөгүп жаткан Фонд
Аннуитет менен Чөгүп Фонддун ортосундагы айырма алардын инвестициялык талабы; Чөгүп жаткан фонд инвестициянын башында бир жолку акчаны талап кылбайт, бул көптөгөн инвесторлор үчүн жагымдуу инвестициялык вариант. Аннуитетке инвестициялоо, адатта, пенсияга чыкканда кепилденген киреше алуу үчүн пенсияга жакын адам тарабынан ишке ашырылат. Бирок, биржа шарттары жагымдуу эмес болсо, өзгөрүлмө аннуитеттерге салымдар көбүрөөк туруксуз кирешелерди жаратат.
